DC型养老基金在多维相依风险资产中的最优配置

摘要： 考虑了缴费确定型养老基金在参与者退休前累积阶段的最优资产配置问题。
假定金融市场中多个风险资产的价格由于遭受市场系统性风险的冲击而产生共同的跳跃现象，因而用相依跳扩散模型来刻画，并假定参与者退休前的收入过程也满足一个跳扩散过程。 （共19页）